特有数 | 京东美团“战火”升级，“外卖江湖”局势如何？

近日，京东和美团的“外卖竞争”愈发激烈。4月21日，京东率先发难，指责竞对平台玩起“二选一”游戏。随后美团否认“二选一”指控，并内涵某平台配送延误问题主要是自身原因。紧接着，刘强东时隔多年再度亲自下场送起了外卖。在送完外卖后，刘强东更是开启“Boss直聘”，并放话“希望未来京东全职外卖员能达到百万级别”。双方博弈进入白热化阶段。4月22日，小红书、微博上多名网友反映京东外卖爆单，超时严重，随后“京东外卖崩了”词条迅速登上热搜。截至4月24日发稿，相关词条阅读量破亿。同天，据港股消息，京东股价、美团股价分别下跌5.29%，4.85%。

京东和美团竞争，争的只是外卖吗？“外卖江湖”如今局势如何？

京东和美团竞争，争的是什么？

京东高调杀入美团腹地，美团则以守为攻，针锋相对。硝烟背后，是双方对万亿即时零售市场展开的布局与争夺。这场商战，最早可以从2021年说起。

这场大战的导火索，表面看是美团、京东对佣金、骑手、用户的抢夺。深层看，这场大战是双方战略突围的必然。美团外卖虽占据市场约六成份额，但增长天花板已现。为了突破这一困境，美团积极开拓全品类即时零售业务，加速“闪购”品牌独立，试图以万物到家的模式扩大市场份额，寻找新的增长点。

同时，本周的京东、美团“白热化”的竞争局势，也让一些投资者感到担忧。4月22日，京东、美团股价都出现下跌。截至当日港股收盘，京东、美团分别大跌6.32%、4.62%，合计蒸发市值约665亿港元。4月23日，京东、美团港股股价均有所回升，但24日早盘，两家的股价又大幅下跌。

京东VS美团，二者打法具体有何不同？

目前，两大巨头以即时零售为名，实则将矛头指向对方的战略腹地：美团试图以万物到家的闪购业务渗透京东的电商版图，京东则通过外卖业务直插美团的本地生活大本营。

作为外卖市场的绝对霸主，美团自然不会轻易让出阵地。数据显示，美团外卖目前占据国内外卖市场约64%的份额，日均订单量超过5000万单。美团的核心竞争力，在于庞大的骑手网络、成熟的配送算法以及与商家的深度绑定。根据美团2024年财报，其营收结构呈现“核心本地商业主导、新业务协同探索”的格局。

根据财报披露2024年的月均有单骑手为336万，这些庞大的数据构建了美团的即时配送网络。据数据显示，2024年，美团闪购已合作超5600家连锁零售商和41万本地小商户，形成毛细血管般的本地供给网络。此外，美团经过几年的运作，已经有了一定的用户基础，京东短期内难以撼动。

但另一方面，京东在应对美团闪购挑战时也具备多层壁垒。供应链上，与优质供应商深度合作，拥有现代化仓储设施保障高效库存管理与供应及时性；物流配送方面，从 2007 年起构建的自有体系成熟，配送范围广，还借助前沿技术提升时效；商业生态维度，供应链金融服务助力商户，线上线下融合发展进一步稳固优势；社会效益：京东以“骑手社保全覆盖”“家庭双职工待遇”等举措塑造“人性化雇主”形象；这些共同构成京东抵御美团闪购挑战的坚实壁垒。

据京东黑板报报道，4月22日，京东外卖日单量已突破1000万单，覆盖166个城市。距4月15日日单量突破500万单仅过去了一周。3月1日京东外卖正式上线，当月24日日单量突破100万单。从外卖单量上看，京东和美团还远不是一个级别，但前者凭借着一轮轮舆论声势，成功地让自己具备了和后者分庭抗礼的可能。

这场“针尖对麦芒”的较量，实则是双方战略布局的深度博弈。目前这场巨头博弈一时半会儿，也许还难分伯仲，但注定改写目前即时零售“牌桌”上的“游戏规则”。

多方入局，“外卖江湖”战况如何？

巨头们为何对即时配送市场如此执着？自2008年成交第一单外卖到现在，我国已成为全球第一大外卖市场。中国互联网络信息中心数据显示，我国网上外卖用户规模已达5.45亿人，占网民整体的约五成。

另数据显示，如今的外卖市场，由美团和饿了么两家主导。据开源证券，从2014年到2023年，美团在外卖市场的占有率已经从30%升至 64.6%。其中，美团在2023年拥有745万骑手数。