银行也迎“期中考”，投资理财看过来！

进入6月，银行业即将迎来一年一度的“期中考”，理财市场也在悄然改变，银行理财产品收益率一路走高，与此同时，不少互联网“宝宝类”产品收益率也在节节攀升。而记者在走访多家银行后了解到，无论是国有银行还是中小银行，存款利率出现上浮，最高超过30%。业内人士分析，6月末银行即将再度迎来MPA考核，加上美联储可能在6月加息的影响，市场的流动性预期都是趋紧的，因此银行的揽储压力也将逐渐增大。虽然距离年中还有20多天的时间，银行间的存款争夺战已经提前打响。　　

存款利率普遍上浮大额存单重受青睐

在银行业严控风险“去杠杆”的背景下，连相对最为稳定的银行储蓄利率近期也悄然上浮。记者走访深圳多家银行发现，目前，大部分银行的一年期定期存款利率维持在1.75%或1.95%，与基准利率1.5%相比，上浮幅度在30%左右。

记者注意到，与整存整取的定期存款利率上浮不同的是，为留住资金，银行对活期存款反而下调了利率，绝大多数银行都将活期存款利率定为0.3%，相对于央行0.35%的活期存款基准利率，下调幅度接近15%。

“如果央行不加息或资金不是特别紧缺的话，银行定存利率一般不会有明显的调整。”深圳某国有银行人士表示，6月是一个比较特殊的月份，一方面跨季资金需求增加，银行对资金的需求也随之增大；另一方面6月末银行即将再度迎来MPA考核，加上美联储可能在6月加息的影响，市场流动性趋紧。因此，部分银行会采取上浮存款利率的方式揽客吸储。

虽然存款利率普遍出现上浮，但一年期的最高定存利率为2%，五年期的定存利率最高也仅为3.25%，这样的收益对普通投资者来说，吸引力仍然有限。融360理财分析师刘银平告诉记者，其实定期存款可以换一种玩法，把钱存在大额存单利率能提高不少。

“一般来说，定期存款的上浮幅度大多不超过30%，但是大额存单的上浮幅度大多为40%。”刘银平表示，目前，大中型银行发售的大额存单个人购买起点为20万，与普通定期存款相比，大额存单流动性高，提前支取可以靠档计息，比如你存了2年，如果到1年就支取出来，可以按照购买之日银行一年期定期存款利率计息。“大额存单水涨船高的收益，也备受稳健的老年投资者青睐”。

宝宝类理财收益破4%

去年以来，逐渐黯淡的宝宝类理财市场，在这轮“揽储大战”中，也开始重回投资者视野。记者梳理市场后发现，很多理财产品收益率都在上升，余额宝作为互联网宝宝类中的网红，去年7日年化收益率始终围绕在2.5%上下浮动，6月7日的7日年化收益率已经达到4.090%，是银行活期利息的13倍，短短半年内，收益涨幅超过了60%。

此外，进入6月之后超百只“宝宝”类货币基金，目前7日年化收益率均超过4%，有的收益率甚至超过5%。腾讯佣金宝、苏宁零钱包、汇添富现金宝、民生如意宝等，7日年化收益率皆在4.13%以上。

27岁的市民王先生告诉记者，2014年的时候，余额宝的收益一度达到了6.7%，由于操作简单，空闲的资金会习惯性的存入。但是去年以来，余额宝的收益甚至降到了2%，对于投资来说几乎没有意义了。“上半年开始，宝宝类的产品开始全面上涨，所以，开始将部分资金挪回”。

业内人士表示，银行理财产品利率较高，但有一定的门槛限制，一般需要5万元以上起投，且投资时间较长，适合5万以上的“闲钱”投资。相较之下，“宝宝”类理财产品门槛更低，可以随时取用，流动性更强，适合对资金流动性要求较高的年轻投资者。

理财产品收益持续走高

除了存款利率上浮，银行理财产品收益率近几个月持续上升，4月份平均年化收益率达到4.18%。进入6月，无论是城商行，还是股份制商业银行，理财产品的收益率破5%的情况已经并不罕见。

据普益标准监测数据显示，5月27日至6月2日，188家银行共发行了1182款银行理财产品（包括封闭式预期收益型、开放式预期收益型、净值型产品），发行银行数比上期减少60家，产品发行量减少448款。其中，封闭式预期收益型人民币产品平均收益率为4.43%，较上期上升0.01个百分点。

与此同时，记者发现理财市场出现收益倒挂现象。例如平安银行在售的一款“平安财富-尊贵智慧资产管理类2017年194期”产品，期限91天，预期年化收益率为5.15%，而另一款投资期182天的同款产品，预期年化收益率却为5.1%；浦发银行一款5万元起投的“同享盈增利之悦享计划（123天）”产品，年化收益率为4.85%，但同样“同享盈增利”6个月及12个月的年化收益率为4.75%。

“连续6个月上涨，这与市场流动性收紧、资金利率上扬有关。”普益标准研究院陈丽君表示，近期银行间同业资金成本持续上涨，5月22日一年期SHIBOR首次超过一年期贷款基础利率（LPR），短期内银行资金成本仍然高企，银行理财产品的收益率有望继续上升。“但是从长期来看，严格的监管政策之下，银行的高风险、高收益投资行为将受到限制，更多的理财资金将流向低收益、低风险领域，银行理财收益率或将因此下行”。

编辑李璐