银行理财收益率跌至4.8% 平均收益居首的是这家银行

随着市场资金面宽松，银行理财也开始走向“下坡”。记者从第三方机构获悉，截止上周末银行理财平均预期年化收益率为4.80%，创下今年的第二轮低谷。“除了五一期间因发行量骤减导致收益率失常之外，近期银行理财收益率走势相对平稳，呈稳中趋降的态势。”有业内人士表示。

保本理财占比近三成

融360监测的数据显示，上周（5月18日-5月24日）3个月以内理财产品463款，平均预期收益率为4.74%，3-6个月理财产品686款，平均预期收益率为4.79%，6-12个月理财产品641款，平均预期收益率为4.85%，12个月以上理财产品112款，平均预期收益率为4.91%。

“理财产品收益与期限呈正相关关系，即期限越长、收益越高。”融360相关负责人表示，上周3个月以内理财产品占比为24.34%，较前期略有下降，未来占比将逐渐小幅下降。

央行等机构联合下发《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》已落地一个多月，新规明确资产管理业务不得承诺保本保收益，打破刚性兑付，至2020年底的过渡期内，金融机构发行的新产品需符合意见相关规定。

采访中记者发现保本理财仍然在市场上占据不小份额，几家受访的中小银行都有保本理财推出，“整改期限是2020年，因此我们银行还会向市场发售这样的产品，而且不少市民对能直观看到收益承诺的理财还是更感兴趣。”有银行理财经理告诉记者。

据融360提供的数据，上周银行发行的保本理财产品占比为29.77%。

城商行平均收益率最高

“在众多银行理财产品中，城商行平均预期收益率为4.94%，排名第一。”融360分析师经过比对后向记者介绍。另外，股份制银行平均预期收益率为4.86%，邮储银行平均预期收益率为4.78%，国有银行平均预期收益率为4.72%，农商行平均预期收益率为4.72%，农信社及农村合作银行平均预期收益率为4.68%，外资银行平均预期收益率为3.92%。

根据对理财产品发行量在5款以上的银行进行收益排名，哈尔滨农商行理财产品平均预期收益率为5.8%，排名居首，不过融360理财分析师查看该行具体产品发现，其发行的6款产品均存在收益上限及下限，上限在5%-6%之间，下限均为3.5%，这种情况下，预期的最高收益率有可能会达不到。

“在收益排名前20的名单中，14家为地方性的城商行，可见小银行的收益优势还是很大的。”分析师表示。

另外，上周结构性存款发行量共41款，其中33款为人民币结构性存款，平均预期最高收益率为4.59%，较上周上升了0.1个百分点。但是融360理财分析师提醒：结构性存款有收益上限和下限，一般银行披露的均为收益上限，但是这个收益率是有可能达不到的。

“之前有一些银行发行假的结构性存款，即设置一个几乎能确定达到预期最高收益率的触发条件，相当于变相加息，已经被监管叫停。不过目前仍有部分银行在宣传结构性存款的时候承诺‘保本保息’，这显然是违规的。”有银行人士告诉记者。

未来银行理财收益或小幅回升

“城商行平均收益率最高，这很正常。与大型银行相比，城商行在网点、规模、客户群方面均不占优势，在知名度和信誉也不如大型银行。”小小金融CEO刘小峰和记者分析，因此城商行目前主要依靠一些优惠，比如理财产品的收益率来吸引资金。

刘小峰同时认为，近期银行理财收益率走势相对平稳，呈稳中趋降的态势。主要是因为4月底，央行降准向市场释放大量流动性，导致市场资金面宽松。另外，近期市场对资金的需求有所下降，导致利率下跌。不过随着月末临近，资金面宽松的局面可能出现边际收缩的压力，银行理财收益率可能会小幅回升。

见习编辑 张克