近日，深圳明星科技企业柔宇科技向上交所递交上市招股说明书，计划在科创板上市。招股书显示，公司此次发行计划不超过1.2亿股，计划募资144.34亿元。值得一提的是，在目前科创板拟上市公司中，柔宇科技IPO募资额仅次于京东数科的204亿元和吉利汽车的200亿元。

公司本次募集资金计划投向5大项目，分别为柔性前沿技术研发项目、柔性显示基地升级扩增建设项目、柔性技术的企业解决方案开发项目、新一代智能终端开发项目和补充流动资金。

作为深圳市的明星科技企业，柔宇科技的营业收入逐年上升，但亏损也在逐年加大。招股书显示，2017年、2018年、2019年和2020年1-6月，柔宇科技营业收入分别为6472万元、1.09亿元、2.27亿元和1.16亿元，归属于母公司股东的净利润分别为-3.59亿元、-8.02亿元、-10.73亿元和-9.61亿元，三年半累计亏损约32亿元。由此不难看出，公司去年上半年的亏损额已接近2019年全年。

对此，柔宇科技解释称，公司持续亏损的主要原因是产品仍在市场拓展阶段销售规模较小，且新产品的研发需要投入大量资金。预计未来一段时间，公司将存在持续亏损并将面临公司亏损金额可能持续扩大等潜在风险。

记者注意到，公司研发费用持续增长。招股书显示，2017年、2018年、2019年和2020年1-6月，柔宇研发费用分别为1.6亿元、4.88亿元、5.86亿元和5.83亿元，占各期营业收入比例分别为247.87%、447.88%、258.25%和502.01%。

资料显示，柔宇科技由80后斯坦福博士刘自鸿在2012年成立，产品主要为全柔性显示屏、全柔性传感器、折叠屏手机FlexPai、柔性智能手写本RoWrite等。2014年8月，柔宇科技面向全球发布与智能手机平台成功对接的世界最薄彩色柔性显示器，厚度仅为0.01毫米，卷曲半径可达1毫米，创造了新的世界纪录。

天眼查数据显示，自2012年成立以来，柔宇已经完成了13次融资，估值达到60亿美元，投资方包括中信资本、深创投、IDG、保利资本等。2019年7月，柔宇科技为筹备赴美上市特意搭建VIE架构；去年6月，公司为回归A股拆除VIE机构，并完成股份制改革。

招股书显示，本次发行前，柔宇科技实际控制人刘自鸿直接持有公司38.61%的股份，拥有71.56%的表决权。中信资本持股6.05%，为第二大股东；深创投持股4.64%。

（深圳商报供稿）

编辑 刘欣怡