工行三年期大额存单起售门槛提至100万元 业内：或有更多银行跟进

继六大国有大行集体下架五年期大额存单后，近日，工商银行又将三年期大额存单起售门槛提高至100万元。记者从工商银行APP看到，该行正在发售的2025年第四期3年期个人大额存单，起步门槛标注为“100万元起存”，而年利率为1.55%。

记者同时登陆多家银行APP和官网后发现，不止国有大行，目前各大银行大额存单产品整体都呈现出“长期限停售、短期限为主、门槛分化”的显著趋势。五年期大额存单已在全国性银行中全面停售，三年期产品虽仍存在，但额度紧张、起存门槛显著提高，且利率普遍下行。工、农、中、建、交、邮储六大行目前在售的三年期产品利率普遍降到1.5%至1.75%区间。与此同时，三年期、五年期普通定期存款产品也在部分中小银行里逐渐“消失”。

“这是银行在净息差持续承压下的必然调整，当前行业净息差已至低位，长期大额存单高成本与资产端低收益形成倒挂，严重挤压利润。工行提高三年期门槛，本质是通过客群分层管控高成本负债规模，既锁定高净值客户长期资金，又引导普通储户转向低成本存款，且该动作大概率向行业传导，未来应该会有越来越多的银行跟进。”博通咨询金融业资深分析师王蓬博在接受记者采访时表示。

Wind统计数据也显示，在披露了三季度净息差数据的26家上市银行中，共有12家银行的净息差实现环比持平或上升，虽然企稳面显著扩大，但仍有14家银行净息差处于下行通道。截至2025年第三季度末，商业银行整体净息差平均为1.70%，其中，国有大型商业银行净息差平均值为1.35%，股份制商业银行为1.68%，城市商业银行为1.80%，农村商业银行为1.63%。

对于普通储户和投资者而言，王蓬博表示，可选择利率持平的普通三年期定存，搭配短期结构性存款提升流动性；有一定风险承受力的投资者需降低存款收益预期，可配置低波动银行理财、短债基金，少量增配固收产品，同时关注产品底层资产与流动性条款，实现稳健多元配置。