年内16家公司高管、实控人因内幕交易收罚单 部分高管被重罚

近年来，监管层从严打击内幕交易。根据WIND统计，前11个月已有昊海生科、汇顶科技等16家公司实际控制人、董监高等因内幕交易被监管处罚。业内人士表示，内幕交易违反了证券市场应遵循的三公原则，监管层对内幕交易应予以严惩，从而保障中小投资者的利益。

近日，汇顶科技公告称，柳玉平因工作内容调整，向董事会提交辞去公司总裁职务的书面辞职报告，辞职后将担任公司首席执行官助理。同日，公司召开董事会会议，同意聘任叶金春为公司总裁。

此次人事变动距柳玉平上任仅8个月。市场猜测柳玉平辞职或与其此前涉嫌内幕交易被查有关。8月25日晚间，汇顶科技公告称，公司总裁柳玉平因涉嫌内幕交易，证监会决定对柳玉平进行立案。当时公司表示，本次立案系针对柳玉平个人，与公司日常经营管理和业务活动无关，不会对公司及子公司生产经营活动产生影响。

今年因涉嫌内幕交易被处罚涉及人数最多的当属新莱应材。今年初，江苏证监局下发行政处罚决定书称，董事长李水波、董秘郭红飞等5人涉嫌利用内幕信息非法交易公司股票，遭到证监会重罚。其中，郭红飞和朱孟勇作为时任的董秘和证代，被江苏证监局罚没的金额合计达到了524万元。

从处罚金额来看，南卫股份实控人李平被罚金额最多。11月4日，南卫股份公告，公司控股股东、实控人李平及前任财务总监项琴华因内幕交易，被江苏证监局合计罚没4870万元。其中，江苏证监局对李平没收违法所得并罚款共计4710.67万元。

这并非李平首次遭监管处罚。因涉嫌信息披露违法违规，2023年7月证监会决定对南卫股份和李平立案。经查明，南卫股份未及时披露关联方非经营性资金占用、定期报告存在重大遗漏，去年6月3日，江苏证监局决定对南卫股份处以300万元罚款，对李平处以450万元罚款；对时任财务总监项琴华处以90万元罚款。

值得一提的是，部分高管内幕交易并未盈利反而亏损。如甬金股份实际控制人之一的曹佩凤第一次内幕交易盈利54.9万元，第二次内幕交易亏损66.6万元，两次内幕交易合计倒亏超过11万元。最终，曹佩凤被浙江证监局没收违法所得54.92万元，并处以584.58万元罚款，合计罚没639.5万元。今年7月初，曹佩凤还因涉嫌内幕交易、泄露内幕信息罪被金华市公安局取保候审。

对此，上海久诚律师事务所主任许峰表示，从高管层面看，内幕交易反映了公司部分人员法律意识淡薄，对证券市场规则缺乏敬畏之心，为谋取个人私利不惜铤而走险，无视法律法规和公司规范要求。从公司层面而言，高管因内幕交易被处罚，反映出公司内部监督机制形同虚设，未能对高管行为进行有效约束和监督，信息披露、交易监控等关键环节存在漏洞，使得违规行为有机可乘。

去年6月以来，证监会联合公安部、财政部等部委制定了《关于进一步做好资本市场综合惩防工作的意见》，明确提出要加大全方位立体化追责力度，一方面是要强化行政追责威慑力；另一方面是要推动加大刑事追责力度；此外尤其重要的是，推动完善民事追责支持机制。

近日，证监会官网发布《关于加强资本市场中小投资者保护的若干意见》。其中提到，依法从严打击内幕交易、操纵市场、违规减持上市公司股份、短线交易、非法证券期货投资咨询、通过自媒体平台等渠道编造传播虚假信息或者误导性信息等扰乱证券期货市场秩序的违法行为。